2021年年末最后一天，大家還在熱議明星藝人、網(wǎng)絡(luò)主播借助設(shè)立多個個人獨資企業(yè)、合伙企業(yè)虛構(gòu)業(yè)務(wù)收入，將個人勞務(wù)報酬轉(zhuǎn)換為企業(yè)經(jīng)營所得，在“稅收洼地”申請核定征收等，通過所

2021年年末最后一天，大家還在熱議明星藝人、網(wǎng)絡(luò)主播借助設(shè)立多個個人獨資企業(yè)、合伙企業(yè)虛構(gòu)業(yè)務(wù)收入，將個人勞務(wù)報酬轉(zhuǎn)換為企業(yè)經(jīng)營所得，在“稅收洼地”申請核定征收等，通過所謂“稅收籌劃”，偷逃稅款被罰時，一則重磅公告出臺了，財政部、稅務(wù)總局明確，權(quán)益性投資經(jīng)營所得，個人獨資企業(yè)和合伙企業(yè)（以下簡稱獨資合伙企業(yè)）一律適用查賬征收，也就是說這兩類企業(yè)原有所采用的核定征收方式將被取消（以下簡稱41號公告）：

41號公告

一時間，網(wǎng)絡(luò)上各種解讀甚囂塵上，讓一眾投資人或者高收人者陷入困惑乃至焦慮，我是自然人，作為股東的我從企業(yè)分得的紅利是不是要多征稅了？炒股票盈利部分是否要被征稅了嗎？個人獨資企業(yè)或者合伙企業(yè)的投資人從企業(yè)分得的紅利要被征收高額稅收了？等等，不一而足，為了解疑釋惑，我們有必要認(rèn)真地解讀這一政策。

（一）設(shè)立獨資合伙企業(yè)與其他性質(zhì)企業(yè)，其稅負(fù)對個人投資者有何不同？

我們經(jīng)濟(jì)活動中，常見的經(jīng)濟(jì)組織形式大致可以分為兩類，一類是非法人企業(yè)組織，一類是公司制法人組織，公司制法人組織包括一人有限公司（出資人僅1人）、有限責(zé)任公司（出資人2-50人）、股份有限公司（股東人數(shù)2-200人）、上市公司（股東人數(shù)無限制）；非法人企業(yè)組織有個人獨資企業(yè)、合伙企業(yè)等，個體工商戶既非公司也非企業(yè)，視同為個人。其中，公司制法人組織對公司債務(wù)承擔(dān)有限責(zé)任，即以出資額為限，非法人企業(yè)組織承擔(dān)無限責(zé)任。兩類非法人企業(yè)組織形式區(qū)別如下：

通常，自然人作為投資者，在企業(yè)/公司中作為經(jīng)營主體主要有以下幾種角色，一是直接以個人或個體工商戶身份，二是注冊一家公司或企業(yè)，以公司或企業(yè)身份參與企業(yè)投融資管理或經(jīng)營，這之中有以一人有限公司（承擔(dān)有限責(zé)任）角色，有以個人獨資企業(yè)或合伙企業(yè)（承擔(dān)無限責(zé)任）角色。無論其以何種身份或角色出現(xiàn)，依照個人所得稅涉稅項目分類，我們可以將自然人取得的收入大致分為兩大類，一為勞動性質(zhì)所得，一為資本性質(zhì)所得。勞動性質(zhì)所得，主要有工資薪金、勞務(wù)報酬、稿酬、特許權(quán)使用費；資本性質(zhì)所得主要有利息股息紅利所得、財產(chǎn)租賃所得、財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得、偶然所得。

下面我們對比一下，不同的身份角色其應(yīng)承擔(dān)的稅負(fù)有何異同？

1、以個人身份，依據(jù)收入獲取的性質(zhì)不同，區(qū)別如下：

（1）其取得的資本性質(zhì)所得，如紅利、股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得等，從非上市公司取得的適用個人所得稅率20%比例稅率。另外，依據(jù)財政部、稅務(wù)總局《關(guān)于上市公司股息紅利差別化個人所得稅政策有關(guān)問題的通知》（財稅【2015】101號）規(guī)定：個人從公開發(fā)行和轉(zhuǎn)讓市場取得的上市公司股票,持股期限超過1年的,股息紅利所得暫免征收個人所得稅. 個人從公開發(fā)行和轉(zhuǎn)讓市場取得的上市公司股票,持股期限在1個月以內(nèi)(含1個月)的,其股息紅利所得全額計入應(yīng)納稅所得額;持股期限在1個月以上至1年(含1年)的,暫減按50%計入應(yīng)納稅所得額;上述所得統(tǒng)一適用20%的稅率計征個人所得稅。這是針對上市公司流通股減持的納稅適用政策。.

（2）勞動性質(zhì)所得適用綜合所得七級3-45%超額累進(jìn)稅率

（3）個人投資者從二級市場證券投資獲得的收益

根據(jù)《財政部、國家稅務(wù)總局關(guān)于個人轉(zhuǎn)讓股票所得繼續(xù)暫免征收個人所得稅的通知》(財稅字〔1998〕61號)規(guī)定，從1997年1月1日起，對個人轉(zhuǎn)讓上市公司股票取得的所得繼續(xù)暫免征收個人所得稅。

2、以一人有限公司身份作為經(jīng)營主體，因其屬于公司制法人組織，故取得的所得，公司需負(fù)擔(dān)稅率為6%的增值稅、相應(yīng)的增值稅附加、企業(yè)所得稅，公司完稅后個人方可取得分紅，此時則需負(fù)擔(dān)個人所得稅。其中，企業(yè)所得稅率為25%，個人所得稅率為20%，因為個人所得稅是在企業(yè)完稅企業(yè)所得稅后方可分配，故個人所得稅實際稅負(fù)率為15%【即（1-25%企業(yè)所得稅率)*20%個人所得稅率】，則企業(yè)整體稅負(fù)率為40%（僅計算企業(yè)所得稅和個人所得稅前提下）。

3、以個人獨資企業(yè)和合伙企業(yè)身份作為經(jīng)營主體，投資者個人取得的收入?yún)^(qū)分收入類別適用不同的稅項和稅率：

（1）投資者個人，從其投資的企業(yè)取得的工資薪金、勞務(wù)報酬，根據(jù)《個人所得稅法實施條例》第六條的規(guī)定，個人獨資企業(yè)投資人、合伙企業(yè)個人合伙人來源于境內(nèi)注冊的個人獨資企業(yè)、合伙企業(yè)生產(chǎn)、經(jīng)營的所得，按經(jīng)營所得項目繳納個人所得稅。這也就是說投資者個人從其投資的個人獨資企業(yè)或合伙企業(yè)領(lǐng)取的工資薪金不屬于勞動性質(zhì)所得，而應(yīng)該按照經(jīng)營所得適用5%-35%的五級超額累進(jìn)稅率；其他人員領(lǐng)取薪金則適用3%-45%的七級超額累進(jìn)稅率。

（2）投資者個人作為投資人，其投資的企業(yè)日常生產(chǎn)經(jīng)營取得的所得，財政部稅務(wù)總局《關(guān)于個人獨資企業(yè)和合伙企業(yè)投資者征收個人所得稅的規(guī)定》，從2000年1月1日起，個人獨資企業(yè)、合伙企業(yè)不再繳納企業(yè)所得稅，只對投資者個人取得的生產(chǎn)經(jīng)營所得征收個人所得稅。

納稅人取得經(jīng)營所得，以每一納稅年度的收入總額減除成本、費用及損失后的余額為應(yīng)納稅所得額，按5%-35%的五級超額累進(jìn)稅率表計算個人所得稅，并預(yù)繳稅款。

（3）投資者個人作為投資人，從投資的自身的個人獨資企業(yè)或者合伙企業(yè)取得的現(xiàn)金分紅

由于對個人獨資企業(yè)、合伙企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營所得已經(jīng)按照“經(jīng)營所得”項目計征了投資者的個人所得稅，因此個人獨資企業(yè)、合伙企業(yè)分配稅后利潤不需要再繳納個人所得稅。

（4）投資者個人通過自身投資設(shè)立的個人獨資企業(yè)或者合伙企業(yè)作為投資人，對外投資所分回的利息或者股息、紅利，國家稅務(wù)總局關(guān)于《關(guān)于個人獨資企業(yè)和合伙企業(yè)投資者征收個人所得稅的規(guī)定》執(zhí)行口徑的通知（國稅函[2001]84號）第二條規(guī)定：個人獨資企業(yè)和合伙企業(yè)對外投資分回的利息或者股息、紅利，不并入企業(yè)的收入，而應(yīng)單獨作為投資者個人取得的利息、股息、紅利所得，按“利息、股息、紅利所得”應(yīng)稅項目計算繳納個人所得稅。以合伙企業(yè)名義對外投資分回利息或者股息、紅利的，應(yīng)按《通知》所附規(guī)定的第五條精神確定各個投資者的利息、股息、紅利所得，分別按“利息、股息、紅利所得”應(yīng)稅項目計算繳納個人所得稅。“利息、股息、紅利所得”應(yīng)稅項目（稅率為20%）。

（5）投資者個人作為投資人，轉(zhuǎn)讓股權(quán)取得的所得，按照《財政部國家稅務(wù)總局關(guān)于印發(fā)《關(guān)于個人獨資企業(yè)和合伙企業(yè)投資者征收個人所得稅的法規(guī)》的通知》（財稅[2000]91號）文件第四條規(guī)定：個人獨資企業(yè)和合伙企業(yè)(以下簡稱企業(yè))每一納稅年度的收入總額減除成本、費用以及損失后的余額，作為投資者個人的生產(chǎn)經(jīng)營所得，比照個人所得稅法的“個體工商戶的生產(chǎn)經(jīng)營所得”應(yīng)稅項目，適用5%—35%的五級超額累進(jìn)稅率，計算征收個人所得稅。前款所稱收入總額，是指企業(yè)從事生產(chǎn)經(jīng)營以及與生產(chǎn)經(jīng)營有關(guān)的活動所取得的各項收入，包括商品(產(chǎn)品)銷售收入、營運收入、勞務(wù)服務(wù)收入、工程價款收入、財產(chǎn)出租或轉(zhuǎn)讓收入、利息收入、其他業(yè)務(wù)收入和營業(yè)外收入。

（二）采取核定征收或者采取查賬征收對個人投資者稅負(fù)有何影響？

大多高收入者被給到的“稅收籌劃”方案都是在稅收洼地設(shè)立一個或多個個人獨資企業(yè)或合伙企業(yè)，通過業(yè)務(wù)分包、利潤分流的方式，將個人報酬轉(zhuǎn)化為企業(yè)經(jīng)營所得，并向該洼地所在地稅務(wù)部門申請核定征收、財政返還以達(dá)到節(jié)稅目的。其實，對于什么樣的企業(yè)適用核定征收，國家早有規(guī)定?！蛾P(guān)于個人獨資企業(yè)和合伙企業(yè)投資者征收個人所得稅的規(guī)定》（財稅[2000]91號）第7條規(guī)定，只有存在三種情形適用核定征收：1）企業(yè)依照國家有關(guān)規(guī)定應(yīng)當(dāng)設(shè)置但未設(shè)置賬簿的；2) 企業(yè)雖設(shè)置賬簿，但賬目混亂或者成本資料、收入憑證、費用憑證殘缺不全，難以查賬的；3）納稅人發(fā)生納稅義務(wù)，未按照規(guī)定的期限辦理納稅申報，經(jīng)稅務(wù)機(jī)關(guān)責(zé)令限期申報，逾期仍不申報的?？梢?，核定征收的初衷是對初創(chuàng)不規(guī)范企業(yè)的財務(wù)給予的一種優(yōu)惠，稅務(wù)機(jī)關(guān)的一種簡化管理措施。

規(guī)定還明確：特殊行業(yè)（例如金融行業(yè)、房地產(chǎn)行業(yè)、社會中介機(jī)構(gòu)等）、特殊類型納稅人（例如享受企業(yè)所得稅優(yōu)惠政策的企業(yè)、匯總納稅企業(yè)）和一定規(guī)模以上的納稅人（即上市公司）不得采用核定征收的方法。今天，政策明確了權(quán)益性投資的個人獨資企業(yè)和合伙企業(yè)也不再適用核定征收方式。

所謂核定征收就是稅務(wù)機(jī)關(guān)給企業(yè)直接安排一個利潤率（應(yīng)稅所得率），比如10%，不論你實際利潤率多少，征稅時都假定你的利潤率是10%，以收入乘以核定利潤率得到利潤，然后按照適用稅率納稅，（核定征收企業(yè)所得稅＝企業(yè)收入×行業(yè)利潤率×適用稅率），有時候直接按照一個定額征收，這樣的話，明顯可以看出，核定征收稅負(fù)成本遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于查賬征收（按10%應(yīng)稅所得率計征則至少差了10倍）?？梢姡@種稅收籌劃損害了國家稅收公平原則，體現(xiàn)不出調(diào)節(jié)收入分配、共同富裕的初衷，41號的出臺就是就是對那些動機(jī)不純的僅為避稅的高收入者的一種遏制。

（三）權(quán)益性投資和非權(quán)益性投資差異幾何？

我們先要理解何謂權(quán)益性投資？

權(quán)益性投資是指為獲取其他企業(yè)的權(quán)益或凈資產(chǎn)所進(jìn)行的投資。如對其他企業(yè)的普通股股票投資、為獲取其他企業(yè)股權(quán)的聯(lián)營投資等，均屬權(quán)益性投資。企業(yè)進(jìn)行這種投資是為取得對另一企業(yè)的控制權(quán)，或?qū)嵤α硪粋€企業(yè)的重大影響，或為了其他目的。

要想了解企業(yè)屬于權(quán)益性投資，需要了解企業(yè)的股權(quán)架構(gòu)，上圖可以幫助我們了解哪種類型屬于權(quán)益性投資，第一種是個人投資者直接投資；第二種是個人投資者通過設(shè)立個人獨資企業(yè)參股或控股一家實體公司；第三種是個人投資者通過設(shè)立一人有限公司參股或控股一家實體公司，由權(quán)益性投資定義，我們可以清晰的明了，第一種不屬于權(quán)益性投資，第二種和第三種屬于權(quán)益性投資，正因為股權(quán)架構(gòu)是個人投資者所掌握的，所以才有了41號公告中所述的要求企業(yè)但凡有參控股行為即權(quán)益性投資的需要在30日內(nèi)向稅務(wù)機(jī)關(guān)報告。

此次41號公告發(fā)布，網(wǎng)上各種解讀，讓許多個人投資者陷入迷茫，其實該公告主要針對的是權(quán)益性投資取得的經(jīng)營所得，即針對持有股權(quán)、股票、合伙企業(yè)財產(chǎn)份額等。而一般性企業(yè)，即個人投資者成立一家實體公司從事生產(chǎn)經(jīng)營所得，例如銷售貨物、提供勞務(wù)等產(chǎn)生的所得，如果滿足核定征收規(guī)定的（無法建賬或能夠建賬但賬目混亂），仍可向稅務(wù)機(jī)關(guān)申請核定征收，哪怕是你成立的實體公司是個人獨資企業(yè)或合伙企業(yè)，此類不在41號公告的限制范圍內(nèi)。

同時，我們還要明白，在今天我們稅收愈加規(guī)范的前提下，靠所謂技巧實現(xiàn)偷漏稅的目的，均會遭致重罰甚至法律制裁。在法律法規(guī)中，我們常常會看到這樣的詞句：一是，以合法形式掩蓋非法目的；二是，不具有合理商業(yè)目的。在稅法上，“不具有合理商業(yè)目的”指向是唯一的：是不是單純?yōu)榱吮芏悾?/p>

如何判定呢？一個重要標(biāo)準(zhǔn)是——是否實質(zhì)經(jīng)營。

具體來說就是，你在某地注冊了企業(yè)，但是，你的生產(chǎn)經(jīng)營、人員、財務(wù)、場地、資產(chǎn)（企業(yè)運營的幾大要素）是否都在這里？再有，你的企業(yè)的合同流、業(yè)務(wù)流、資金流、發(fā)票流是否一致、且能夠互相印證？